Bouclage du financement du tramway de Reims, Clifford Chance est conseil des parties financières.

Mobilité Agglomération Rémoise SAS (MAR SAS), la société concessionnaire détenue notamment par la Caisse des Dépôts et de Consignation, le FIDEPPP, certaines sociétés du groupe Bouygues, Alstom Transport SA, Transdev SA et Pingat Ingénierie, vient de boucler le financement de la concession du Tramway de la ville de Reims.

Le coût total du financement de la conception et de la construction du Tramway de la ville de Reims s’élève à environ 415 millions d’euros.

Le financement comprend notamment (i) une dette senior d’un montant d’environ EUR 215.000.000 arrangée par Natixis et la Banque Européenne d’Investissement, (ii) une dette mezzanine souscrite par le FIDEPPP sous forme d’une émission obligataire réalisée par MAR SAS pour un montant d’environ EUR 9.000.000, (iii) des apports en fonds propres des associés de MAR SAS d’un montant d’environ EUR 15.000.000 et (iv) une subvention d’équipement de la CAR d’un montant de EUR 174.000.000.

La dette senior sera refinancée, à la date de mise en service du Tramway, grâce au paiement du prix de la cession de certaines créances dues par la Communauté d’Agglomération de Reims (CAR) à MAR SAS réalisée sous la forme d’une cession-escompte de créances "Dailly" acceptée par la Communauté d’Agglomération de Reims. La dette mezzanine et les apports en fonds propres font l’objet d’un crédit-relais fonds propres arrangé par Natixis.

Sur ce dossier, les parties financières étaient conseillées par Clifford Chance avec :
 pour Natixis et la structuration du financement, Daniel Zerbib (associé), Benjamin de Blegiers et Arthur Descamps ;
 pour la Banque Européenne d’Investissement, Mustapha Mourahib (associé) et Benjamin Pech de Laclause ; et
 pour le FIDEPPP, Thierry Arachtingi (associé) et Laetitia Costa.